La rueda del martes fue mixta: el rally de las tecnológicas llevó al Nasdaq a nuevos máximos, pero una fuerte caída de los bancos, presionados por el rebote intradiario de los rendimientos del Tesoro y por persistentes dudas sobre la calidad del crédito, dejó al Dow Jones en baja y al S&P 500 casi sin cambios. En paralelo, el petróleo sumó su quinta caída consecutiva, mientras Donald Trump anticipó ante la ONU un acuerdo con Irán después de las elecciones de noviembre.

En Estados Unidos, el S&P 500 subió 0,12% y el Nasdaq avanzó 0,51%, renovando máximos, mientras el Dow Jones cayó 0,20% hasta 51.947 puntos. El sector financiero retrocedió 1,8%, ante el temor de que tasas altas por más tiempo deterioren la calidad de los préstamos, con Wells Fargo cayendo 3,5%, JPMorgan 3,4%, Morgan Stanley 2,8% y Bank of America 2,7%, mientras Micron ganó 3%. A nivel global, las acciones ex Estados Unidos subieron 0,73%, con los mercados emergentes avanzando 0,49%, Europa 0,41%, América Latina 0,99% y Japón 0,96%.

Los rendimientos del Tesoro cerraron con leves bajas tras una rueda volátil. La UST2Y cedió 1,7 pb hasta 4,74%, la UST10Y bajó 1 pb hasta 4,95% y la UST30Y operó prácticamente sin cambios en 5,28%. El bono alemán a 10 años subió 0,9 pb hasta 3,44% y el japonés se mantuvo en 2,99%. En la subasta de notas a 2 años, el Tesoro convalidó una tasa de 4,787%, en línea con el secundario pero casi 60 pb por encima de la licitación de agosto, reflejo del giro de expectativas tras la primera suba de la Fed en tres años. El mercado asigna una probabilidad de 57% a una suba de 25 pb de la Fed en octubre, levemente por debajo del 60% de la rueda previa, luego de que Goolsbee y Musalem advirtieran que podrían ser necesarias nuevas subas. El índice de bonos del Tesoro subió 0,07%, el de Investmen Grade 0,03%, el de High Yield 0,04% y la deuda emergente 0,01%.

El US Dollar Index subió 0,11% hasta 100,54, cerca de sus máximos desde fines de julio. Ganó 0,21% frente al euro, 0,31% frente a la libra y 0,19% frente al yen japonés. En Brasil, el dólar cayó 0,80% y cerró en USDBRL 5,10.

El petróleo WTI cayó 3,51% hasta USD 89,1 el barril y acumula cinco ruedas en baja. Pesaron las versiones de que Irán propuso reabrir Ormuz en siete días si se levanta el bloqueo estadounidense, y los preparativos sauditas para reactivar su oleoducto Este-Oeste. El oro subió 0,58% hasta USD 4.368 la onza y la plata avanzó 2,16% hasta USD 67,4 la onza. La soja cayó 0,23% y el cobre ganó 2,39%.

En el plano macro, el índice manufacturero de la Fed de Richmond de septiembre cayó a -2 puntos, por debajo de los 5 esperados y de los 4 del mes anterior. En el resto de la semana, el mercado seguirá los discursos de miembros de la Fed y los datos de vivienda.